分散投資と相関

「卵は一つのカゴに盛るな」という格言で知られる、リスクを抑える投資の基本です。一つの銘柄や資産に集中せず、複数に分けて投資することで、どれか一つが大きく値下がりしても、全体への打撃をやわらげられます。この分散の効果を高める鍵が「相関」です。相関とは、二つの資産が、同じように動くか、逆に動くか、の関係です。同じ業種の株ばかりを持っても、それらは似た動きをする（相関が高い）ため、分散の効果は薄い。むしろ、異なる業種、異なる資産（株式と債券、国内と海外など）、値動きの傾向が異なる（相関の低い）ものを組み合わせることで、分散の効果が大きくなります。たとえば、景気敏感株とディフェンシブ株、株式と金、を組み合わせる、といった具合です。相関を意識した分散が、リスクを効率的に下げます。StockArchiveのAIは、こうした分散の考え方を踏まえ、偏りのないバランスの取れた評価を行います。